黃金融資選哪種渠道合適

對發(fā)售的“傳世之寶”金條提供回購。同理財產(chǎn)品質(zhì)押一樣，黃金質(zhì)押貸款同樣不能應(yīng)用于買房。

　　工商銀行(601398,股吧)所提供的黃金質(zhì)押貸款，則不限于本行的產(chǎn)品，能在上海黃金交易所交割的標(biāo)準(zhǔn)貴金屬（標(biāo)準(zhǔn)黃金，包括：Au99.99、Au99.95、Au100g、Au50g）、工行發(fā)行的且接受回購的“如意金”實物系列產(chǎn)品，都可以進(jìn)行質(zhì)押，最高質(zhì)押率為80%，個人客戶貸款額度最低為5000元，貸款期限最長不超過1年。

　　除了上述幾大銀行之外，光大、華夏、興業(yè)等銀行也提供黃金質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)，同時可以使用金交所實物黃金賬戶上的黃金作為質(zhì)押物。最高質(zhì)押上限方面，各家銀行不盡相同，大多在實物黃金制品價格的80%上下；貸款的期限和利率也大體相同，一般黃金質(zhì)押貸款的期限不超過一年，貸款利率須在基準(zhǔn)利率上有所上浮，具體要視貸款人的情況來確定。

　　不過根據(jù)記者實際了解，在具體的申請手續(xù)、流程操作上，各家銀行都有不小的差異，整個業(yè)務(wù)的利用率尚有待完善。有需求的客戶往往要面臨達(dá)不到申請要求、流程較繁瑣、放款不及時等問題，同時由于黃金價格是依據(jù)金交所發(fā)布的最新加權(quán)均價來計算，而利息則要上浮40%-50%，因而客戶在選擇這種方式時一定要對黃金市場有一定了解，貸款時間同樣不宜太長，只能以短期周轉(zhuǎn)為主。

　　當(dāng)心融資性黃金租賃風(fēng)險

　　若要說到另辟蹊徑，那么黃金租賃正成為部分企業(yè)融資渠道的新來源。出于維護(hù)大客戶、增加中間業(yè)務(wù)收入等考慮，一些銀行正逐步放開黃金租賃適用客戶的對象，這就讓融資性黃金租賃有了一定的可操作性。

　　原本，黃金租賃業(yè)務(wù)面向的是產(chǎn)金企業(yè)和用金企業(yè)。一直以來，銀行對黃金租賃客戶的適用對象都進(jìn)行嚴(yán)格的限制，不對其他非用金企業(yè)放開口子。不過近日有業(yè)內(nèi)人士介紹，在實際的操作中，一些銀行已經(jīng)逐步放開該限制。“該業(yè)務(wù)實際上就是一個金融工具，并非真正的租賃行為。”因而，適用客戶對象可以適當(dāng)放寬。

　　據(jù)了解，勝威集團(tuán)（化名）就于2011年與銀行協(xié)商后，采取黃金租賃的方式開展流動資金融資業(yè)務(wù)。計算來看，企業(yè)2011年將租賃的33公斤黃金全部在上海黃金交易所賣出，獲得總額約1000萬元的資金。第二天，企業(yè)又買入一年期的33公斤黃金期貨合約（價值約1000萬元），其中約150萬元資金（15%的保證金比例）作為買入黃金期貨合約的保證金被凍結(jié)，其余850萬元為本次融資完成后實際可使用的流動資金。黃金租賃期滿前，該企業(yè)通過上海黃金交易所，按照已買入黃金期貨合約的價格購回33公斤黃金歸還銀行